Verkoop digitale audio activiteiten (Targetspot) aan Azerion

Targetspot 22 november 2022

Targetspot SA verkoop zijn audio business activiteiten (divisie Targetspot), die ondergebracht zijn in het filiaal Radionomy B.V., aan Azerion, een internationale groep genoteerd op Euronext Amsterdam (ticker AZRN.AS) die opereert op een snelgroeiend entertainment- en mediaplatform. 

Door deze transactie krijgen de drie aandeelhouders van de Radionomy Group B.V. (Targetspot houdt 98,5% van het kapitaal van de Radionomy Group B.V. aan en twee minderheidsaandeelhouders hebben de resterende 1.5%) het volgende: (i) een totale contante betaling van 7,5 M€, betaald in drie schijven van elk €2,5 M€, bij closing, op 31 april 2023 en op 31 januari 2024 en (ii) een betaling in Azerion-aandelen van 19,1 M€ (ofwel 2.782.644 Azerion-aandelen). Bovendien komt Targetspot SA (en de twee andere minderheidsaandeelhouders) in aanmerking voor een « earn-out » in april 2024 van maximaal 3 M€, te betalen in aandelen Azerion.

 

De divisie Targetspot, die deel uitmaakt van de verkoop, is actief op het vlak van de monetisatie van digitale audio op alle beschikbare kanalen (webradio’s, muziekstreaming, podcasts, audioboeken, videoplatforms en mobiele games). Ze vertegenwoordigde 92% van de totale inkomsten van Targetspot SA in de eerste helft van 2022, goed voor een omzet van 13,4 M€ en een EBITDA van 0,5 M€.

 

De overname van deze divisie zal Azerion in staat stellen het op maat gemaakte technologieaanbod van Targetspot te integreren en zijn reclame-aanbod te verbeteren. Door targetingdata beter af te stemmen op de vereisten van campagnes en audio-inhoud kan Azerion betere luisterervaringen creëren en zo sterkere campagneresultaten boeken.

 

Alexandre Saboundjian, voorzitter en oprichter van Targetspot SA, merkt op: « Onze divisie Targetspot en Azerion vullen elkaar perfect aan: we voegen een in-huis gebouwde digitale audio technologie toe die ontbrak in het huidige Adtech platform van Azerion, terwijl Targetspot zal profiteren van Azerions commerciële kracht, met zijn aanwezigheid in 24 landen en zijn nauwe banden met 575 uitgevers en 400.000 adverteerders. Ik ben ook erg trots op de erkenning van de Targetspot- en Shoutcast-teams, die de afgelopen jaren onvermoeibaar hebben gewerkt om het Audio-platform te verbeteren en ons internationale marktaandeel te vergroten, waarbij reclame via digitale audio en podcasts met succes is geïntegreerd in de mediaplannen van tienduizenden merken. »

 

De transactie (« closing ») zal uiterlijk eind december 2022 effectief worden afgerond, na goedkeuring door de buitengewonealgemene aandeelhoudersvergadering van Targetspot SA, die op 9 december 2022 zal worden bijeengeroepen. Een overzicht van de voorwaarden van de overdrachtsovereenkomst, op 21 november 2022 met Azerion ondertekend, is beschikbaar op de website van Targetspot SA op investors.targetspot.com.

 

Na de verkoop zal de Groep, die over een sterke financiële positie zal beschikken, haar focus richten op Winamp, een dochteronderneming die momenteel uit drie merknamen bestaat:

 

De groeivooruitzichten en doelstellingen voor deze activiteiten zullen in een volgende mededeling na de BAV aan bod komen. Dan zal ook een nieuwe naam voor de Groep worden gecommuniceerd. Deze moet dan nog worden goedgekeurd door een BAV van de aandeelhouders van Targetspot SA, die na de effectieve voltooiing van de transactie zal worden bijeengeroepen.